Pasar pelet global telah meningkat secara signifikan selama dekade terakhir, sebagian besar karena permintaan dari sektor industri.Sementara pasar pemanas pelet membuat sejumlah besar permintaan global, tinjauan umum ini akan fokus pada sektor pelet kayu industri.

Pasar pemanas pelet telah ditantang dalam beberapa tahun terakhir oleh biaya bahan bakar pemanas alternatif yang rendah (harga minyak dan gas) dan musim dingin yang lebih hangat daripada rata-rata di Amerika Utara dan Eropa.FutureMetrics mengharapkan bahwa kombinasi harga minyak yang lebih tinggi dan kebijakan de-karbonisasi akan mengembalikan pertumbuhan permintaan ke tren di tahun 2020-an.

Selama beberapa tahun terakhir, sektor pelet kayu industri sama besarnya dengan sektor pelet pemanas, dan diperkirakan akan menjadi lebih besar secara signifikan selama dekade berikutnya.
Pasar pelet kayu industri didorong oleh mitigasi emisi karbon dan kebijakan pembangkit listrik terbarukan.Pelet kayu industri adalah bahan bakar terbarukan rendah karbon yang dengan mudah menggantikan batu bara di pembangkit listrik utilitas besar.

Pellet dapat menggantikan batubara dengan dua cara, baik konversi penuh atau pembakaran bersama.Untuk konversi penuh, seluruh unit di stasiun batubara diubah dari menggunakan batubara menjadi menggunakan pelet kayu.Ini membutuhkan modifikasi pada penanganan bahan bakar, sistem umpan, dan burner.Co-firing adalah pembakaran pelet kayu bersama dengan batu bara.Pada rasio pembakaran bersama yang lebih rendah, modifikasi minimal pada fasilitas batu bara bubuk yang ada diperlukan.Bahkan, pada campuran yang lebih rendah (di bawah sekitar tujuh persen) dari pelet kayu, hampir tidak ada modifikasi yang diperlukan.

Permintaan di Inggris dan UE diperkirakan akan stabil pada tahun 2020. Namun, pertumbuhan besar diperkirakan terjadi di Jepang dan Korea Selatan pada tahun 2020-an.Kami juga mengharapkan Kanada dan AS untuk memiliki beberapa pembangkit listrik tenaga batu bara bubuk menggunakan pelet kayu industri pada tahun 2025.

Permintaan pelet

Proyek pembakaran dan konversi utilitas besar baru di Jepang, Uni Eropa dan Inggris, dan Korea Selatan, dan banyak proyek pembangkit listrik independen yang lebih kecil di Jepang, diperkirakan akan menambah sekitar 24 juta ton per tahun untuk permintaan saat ini pada tahun 2025. pertumbuhan yang diharapkan adalah dari Jepang, dan Korea Selatan.

FutureMetrics mengelola database khusus proyek yang terperinci tentang semua proyek yang diperkirakan akan menggunakan pelet kayu.Sebagian besar pasokan pelet untuk permintaan baru yang direncanakan di UE dan Inggris telah diatur dengan produsen utama yang ada.Namun, pasar Jepang dan Korea Selatan menawarkan peluang untuk kapasitas baru yang, sebagian besar, belum direncanakan pada hari ini.

Eropa dan Inggris

Pertumbuhan awal (2010 hingga sekarang) di sektor wood pellet industri berasal dari Eropa Barat dan Inggris. Namun, pertumbuhan di Eropa melambat dan diperkirakan akan merata pada awal 2020-an.Pertumbuhan yang tersisa dalam permintaan pelet kayu industri Eropa akan datang dari proyek-proyek di Belanda dan Inggris

Permintaan oleh utilitas Belanda masih belum pasti, karena pembangkit batubara telah menunda keputusan investasi akhir seputar modifikasi co-firing sampai mereka diberikan jaminan bahwa pembangkit batubara mereka akan dapat terus beroperasi.Sebagian besar analis, termasuk FutureMetrics, memperkirakan masalah ini akan teratasi dan permintaan Belanda kemungkinan akan tumbuh setidaknya 2,5 juta ton per tahun selama tiga hingga empat tahun ke depan.Ada kemungkinan permintaan Belanda akan meningkat hingga 3,5 juta ton per tahun jika keempat stasiun batubara yang telah diberikan subsidi melanjutkan rencana mereka.

Dua proyek Inggris, konversi pembangkit listrik Lynemouth 400MW EPH dan pabrik CHP greenfield Teeside milik MGT, saat ini sedang dalam tahap commissioning atau sedang dibangun.Drax baru-baru ini mengumumkan bahwa mereka akan mengonversi unit keempat untuk dijalankan dengan pelet.Berapa jam unit itu akan berjalan dalam setahun tidak jelas saat ini.Namun, mengingat keputusan investasi telah dibuat, FutureMetrics memperkirakan bahwa unit 4 akan mengkonsumsi tambahan 900.000 ton per tahun.Setiap unit yang dikonversi di stasiun Drax dapat mengkonsumsi sekitar 2,5 juta ton per tahun jika beroperasi dengan kapasitas penuh sepanjang tahun.FutureMetrics memproyeksikan total kemungkinan permintaan baru di Eropa dan Inggris sebesar 6,0 juta ton per tahun.

Jepang

Permintaan biomassa di Jepang terutama didorong oleh tiga komponen kebijakan: Skema dukungan Feed in Tariff (FiT) untuk energi terbarukan, standar efisiensi pembangkit termal batubara, dan target emisi karbon.

FiT menawarkan kepada produsen listrik independen (IPP) harga yang ditetapkan untuk energi terbarukan selama periode kontrak yang diperpanjang – 20 tahun untuk energi biomassa.Saat ini, berdasarkan FiT, listrik yang dihasilkan dari “kayu umum”, yang meliputi pelet, serpihan kayu impor, dan cangkang sawit (PKS), menerima subsidi sebesar 21 /kWh, turun dari 24 /kWh sebelum 30 September, 2017. Namun, skor IPP biomassa yang telah menerima FiT yang lebih tinggi terkunci pada tingkat tersebut (sekitar $0,214/kWh dengan nilai tukar saat ini).

Kementerian Perdagangan dan Industri Ekonomi Jepang (METI) telah menghasilkan apa yang disebut “Bauran Energi Terbaik” untuk tahun 2030. Dalam rencana itu, tenaga biomassa menyumbang 4,1 persen dari total produksi listrik Jepang pada tahun 2030. Ini setara dengan lebih dari 26 juta metrik ton pelet (jika semua biomassa adalah pelet kayu).

Pada tahun 2016, METI merilis makalah yang menjelaskan standar efisiensi teknologi terbaik yang tersedia (BAT) untuk pembangkit termal.Makalah ini mengembangkan standar efisiensi minimum untuk pembangkit listrik.Pada 2016, hanya sekitar sepertiga dari pembangkit batubara Jepang berasal dari pembangkit listrik yang memenuhi standar efisiensi BAT.Salah satu cara untuk memenuhi standar efisiensi baru adalah dengan membakar pelet kayu.

Efisiensi pabrik biasanya dihitung dengan membagi keluaran energi dengan masukan energi.Jadi, misalnya, jika pembangkit listrik menggunakan input energi 100 MWh untuk menghasilkan 35 MWh, pembangkit tersebut beroperasi dengan efisiensi 35 persen.

METI telah mengizinkan input energi dari pembakaran bersama biomassa dikurangkan dari input.Jika pembangkit yang sama yang dijelaskan di atas menghasilkan 15 MWh pelet kayu, efisiensi pembangkit di bawah perhitungan baru akan menjadi 35 MWh / (100 MWh – 15 MWh) = 41,2 persen, yang berada di atas ambang batas standar efisiensi.FutureMetrics telah menghitung tonase pelet kayu yang akan dibutuhkan oleh pembangkit listrik Jepang untuk membawa pembangkit efisiensi yang lebih rendah agar sesuai dengan laporan Outlook Biomassa Jepang yang baru-baru ini dirilis oleh FutureMetrics.Laporan tersebut berisi data rinci tentang permintaan yang diharapkan untuk wood pellet, palm kernel shell, dan wood chips di Jepang dan kebijakan yang mendorong permintaan tersebut.

Perkiraan FutureMetrics untuk permintaan pelet oleh produsen listrik independen (IPP) yang lebih kecil adalah sekitar 4,7 juta ton per tahun pada tahun 2025. Hal ini didasarkan pada analisis sekitar 140 IPP yang dirinci dalam Japanese Biomass Outlook.

Total potensi permintaan di Jepang dari pembangkit listrik dan dari IPP dapat melebihi 12 juta ton per tahun pada tahun 2025.

Ringkasan

Ada tingkat kepercayaan yang tinggi seputar kelanjutan pengembangan pasar pelet industri Eropa.Permintaan Jepang, setelah proyek IPP berjalan dan utilitas besar menerima manfaat FiT, juga harus stabil dan kemungkinan akan tumbuh seperti yang diperkirakan.Permintaan masa depan di Korea Selatan lebih sulit diperkirakan karena ketidakpastian harga REC.Secara keseluruhan, FutureMetrics memperkirakan potensi permintaan baru untuk pelet kayu industri hingga tahun 2025 adalah lebih dari 26 juta ton per tahun.